Описание изображения
Описание изображения
Описание изображения
Описание изображения
Описание изображения
Описание изображения
Описание изображения

Возможные доводы за запрет экспорта лома

19.06.2016

Ознакомим наших читателей с предысторией вопроса: 

В статье на РБК был поднят вопрос ограничения экспорта лома в Турцию. 

Далее цитируем:

"О проблемах «Ростовского электрометаллургического завода» («РЭМЗ») бизнесмена Вадима Варшавского, связанных с дефицитом сырья, рассказал сопредседатель регионального штаба ОНФ в Ростовской области Михаил Попов.

По словам Попова, «РЭМЗ» сегодня работает только на 60–70% от своей мощности именно по причине недостатка сырья в донском регионе, который возник из-за неограниченного «серого» экспорта металлического лома в Турцию. Такой объем производства позволяет предприятию самоокупаться, но не позволяет реализовать весь потенциал.

«Очевидно, что падение курса национальной валюты подстегнуло желание предпринимателей экспортировать лом в страны ближнего зарубежья, в частности в Турцию. Однако из-за этого не должна останавливаться работа российских заводов. Учитывая торговые санкции с Турцией, становится возможным обратить их во благо производству в Ростовской области», – рассказал Михаил Попов. По его мнению, в условиях санкционных ограничений в отношении Турции недопустимо поставлять в эту страну стратегическое сырье."

Многие из вас знакомы с доводами против запрета экспорта, а именно:

- нарушение обязательств РФ по ВТО;

- вероятный олигопольный сговор заводов в отношении поставщиков после запрета экспорта лома;

- вероятное снижение объемов ломосбора;

Объективности ради стоит выслушать и сторонников ограничения экспорта. Послушаем их доводы:  

Проблемы в металлургической отрасли, обусловлены китайской конкуренцией на рынках полуфабрикатов, с этим согласны металлурги всего мира. 

В качестве примера возьмем экспорт заготовки на условиях FOB Новороссийск за первые 5 месяцев 2015 года до инцидента в Сирии:

Таблица 1. Поставка заготовки на условиях FOB-Новороссийск в 2015 году, тыс. тонн

Описание изображения
  • Примечание: исключая Новоросметалл

За исключением поставок через швейцарского трейдера ОЭМК налицо преобладание Турции среди покупателей российской заготовки, причем швейцарский трейдер поставлял ее частично тоже в Турцию.


Что происходит сейчас?

Таблица 2. Поставка заготовки на условиях FOB-Новороссийск в 2016 году, тыс. тонн

Описание изображения
  • Примечание: исключая Новоросметалл

Что произошло за год? Поставки заготовки на зарубежные рынки через Новороссийск  выросли! Мы понимаем, что спрос на металлопродукцию во всем мире упал, но за счет девальвации заниматься производством в России в ряде случаев дешевле, чем в Китае. Ценовая конкуренция российской заготовки помогает отвоевывать место на рынке. Второй важный момент связан с открытием Египта – эта страна за первые пять месяцев закупила заготовки через Новороссийск примерно столько же, сколько Турция в прошлом году за тот же период. Мы ушли от зависимости от рынка одной страны, диверсифицировав свои поставки.

Как и за счет чего случилось «египетское чудо» на рынке заготовки?

Рассмотрим пример завода, не имеющего проблем с платежеспособностью и стоящего от Новороссийска подальше, чем РЭМЗ.

Таблица 3. Поставки на Новороссийск заготовки с ООО НЛМК-Калуга

Описание изображения

И НЛМК-Калуга и РЭМЗ являются относительно современными заводами, причем у РЭМЗа есть даже преимущество за счет близости к Новороссийску. В чем же разница?

Посмотрим на структуру поставок сырья на ООО НЛМК-Калуга.

Таблица 4. Поставки лома на ООО НЛМК - Калуга

Описание изображения
  • Примечание: данные в тоннах.

И в самом деле: вместо дорогого лома от дочек пошел лом от независимых поставщиков. В 2015 году избыток лома с

дочерних обществ приводил к падению рентабельности, см. статью «Дочки – 2»: Сколько теряют металлургические компании при закупках лома черных металлов?
. Но только ли это повлияло на рост конкурентоспособности завода? Посмотрим на еще одну таблицу:

Таблица 5. Поставки чугуна на ООО НЛМК-Калуга в 2016 году

Описание изображения
  • Примечание: данные в тоннах.

Благодаря сырьевой поддержке материнской компании НЛМК-Калуга смог потянуть поставки даже в Бангладеш – страну, куда более близкую по логистике к Китаю, нежели Калужской области.

Описание изображения

Это график с размерами пошлин на импорт сырья и полуфабрикатов в Бангладеш. Как видим,пошлина на заготовку составляет аж 90 долларов! Вы все еще верите в рентабельность поставок в Бангладеш из Калуги при закупе лома "с рынка" без субсидирования?

Как видим, секрет конкурентоспособности на рынке заготовки несложен – нужно иметь материнскую компанию, готовую поставить сырье по трансфертным ценам. Мы не утверждаем что они ниже себестоимости или не рыночные – просто сырьевая блокада этому заводу не грозит и с ритмичностью производства у него все в порядке. А уж как и когда он рассчитывается с материнской компанией – дело десятое.

Итак, мы раскрыли секрет успеха на внешних рынках полуфабрикатов: нужно всего лишь иметь доступ к дешевому сырью, или получать своевременную поддержку от материнской компании, или находится прямо в порту и получать госзаказ на Крым. 

Государственный интерес состоит в том, чтобы работали заводы. Даже в такой либерально мыслящей стране как Грузия, через некоторое время после прихода инвесторов на завод в Кутаиси была введена экспортная пошлина на лом черных металлов, и правила ВТО этому не помешали. Пример выше показывает важность субсидирования для электрометаллургических производств, и если государство хочет, чтобы работали заводы – оно будет их субсидировать – или напрямую как в ЕС, или за счет развития спроса и ограничения импорта как в США, или за счет сдерживания экспорта лома, как в Грузии, Иране, Белоруссии. По последнему пути может пойти и Россия.

Как ни странно, такая точка зрения находит свое понимание и среди участников рынка лома. Большинство из них работает с внутренним рынком, имеет свои договоренности и рост цен на экспорте их радует ровно один раз – до продажи накопленных запасов. Дальше начинаются риски – цены имеют свойство не только расти, но и падать. Как ни цинично это звучит, но главным бенефициаром закрытия экспорта будут как раз кредиторы РЭМЗ – в этом случае они имеют шанс вернуть свои деньги, тогда как если завод остановить – то денег они скорее всего вообще не получат. Очень показательным является пример декабря 2014 года – из-за девальвации завод обрел конкурентоспособность,

продал заготовку очень выгодно в рублях, стал рассчитываться с долгом и сделал запасы (см. 

Различные решения по ограничению экспорта – от прямого запрета поставок в отдельные страны, до введения экологического сбора на перевалку лома помогут довести стоимость сырья на заводах Юга России до конкурентоспособного уровня.

Описание изображения
Описание изображения
Описание изображения
Описание изображения
Описание изображения
Рейтинг@Mail.ru
Яндекс.Метрика